ekonomija

Vodič: Promjenjivi dohodak | šŸ„‡ Saznajte kako da vaÅ” novac funkcionira umjesto vas!

Uz opcije koje prevazilaze dionice, promjenjivi dohodak može biti izvrstan način da se istaknu oni koji žele povećati kapitalnu dobit i imati udjele u tvrtkama.

Ova vrsta ulaganja, koja uključuje određene specifične tržiÅ”ne rizike, nudi potencijalno bolji povrat od fiksnog dohotka. Smiri se, ako su ti pojmovi za tebe joÅ” uvijek novi, raspletemo svaki od ovih pojmova. 

Å to je promjenjivi dohodak? 

Ulaganja s promjenjivim dohotkom su ona čiji je povrat nepredvidljiv u vrijeme ulaganja, kao Ŕto i samo ime kaže, vrijednost varira ovisno o tržiŔnim uvjetima (i posljedično, naknada koju nude programi slijedi istu logiku).

Kod promjenjivog dohotka nije moguće biti vrlo siguran u povrat, kao Å”to je to moguće kod ulaganja s fiksnim dohotkom.

Tko npr. Kupi dionice u određenoj tvrtki, zna da će s vremenom zaradu od te dionice moći staviti u džepove, ali koliki će to biti povrat? to je nemoguće predvidjeti, ne samo zato Å”to je, u slučaju promjenjivog dohotka, moguće da papiri u tom razdoblju devalviraju i da nema dobitaka. 

Fiksni prihod u odnosu na varijabilni prihod
varijabilni dohodak

Jedna od velikih razlika između fiksnog i varijabilnog dohotka upravo je pitanje poznavanja njihove naknade. U slučaju fiksnog dohotka, moguće je znati koliki će biti povrat u prijavi, budući da je izračun naknade prethodno definiran od prvog trenutka.

RazmiÅ”ljajući o radu javnih vrijednosnih papira kojima se trguje u izravnoj riznici, lako je to dati na primjer: ako kao investitor kupite vrijednosni papir, od početka ćete znati da ćete dobiti godiÅ”nju kamatnu stopu povezanu s varijacijom indeksa inflacije, koja je IPCA ( Indeks potroÅ”ačkih cijena).

Općenito govoreći, svatko tko kupi vrijednosni papir s fiksnim dohotkom nekome "posuđuje" novac (to može biti za tvrtke ili državu, kao u gornjem primjeru), a u zamjenu za tu "zajmsku" kamatu dobiva se kamata.

Oni koji ulažu u vrijednosne papire s promjenjivim dohotkom ulaze u kapital izdavatelja, u slučaju kupnje dionica, na primjer, investitor postaje partner tvrtke, stoga se očekuje da će tvrtka rasti, jer će to stvoriti vrijednost povećati.

Ostale razlike:

FIKSNI DOHODAK

  • Predvidljivi povratak
  • Niski rizik
  • Zahtijeva manje proučavanja
  • Povratak gotovo uvijek CDI-jem
  • Donji povratni potencijal
  • Nekoliko mogućnosti ulaganja
  • Jednostavna ulaganja (nekoliko varijabli)

PROMJENJIVI DOHODAK

  • Najveći potencijal povratka
  • Raznolikost tvrtki i sektora
  • Složenije investicije (varijabilnije)
  • Prosječni povrat na Ibovespa
  • Nepredvidivi povratak
  • Visokog rizika
  • Zahtijeva puno proučavanja i znanja

Zapamtite ako: U svoj portfelj možete uložiti obje vrste ulaganja. Ovo je diverzifikacija i vrlo pozitivno utječe na vaŔ portfelj.

Vrste ulaganja u promjenjivi dohodak 

Postoje mnoge mogućnosti ulaganja u varijabilni dohodak, a mogu biti od najjednostavnijih do najsofisticiranijih, sa svojim vlastitim karakteristikama rizika i likvidnosti: 

akcije

Dionice možemo definirati kao najmanji dio kapitala tvrtke, kada investitor kupi dionicu, kupuje "dio" tvrtke i kao Å”to je već spomenuto, taj investitor postaje partner tvrtke, dijeleći dobit koju tvrtka dobiva, Kao dividende, na primjer.

Å to se tiče promjenjivog dohotka, uobičajeno je razmiÅ”ljati o dionicama jer je to najpoznatija opcija u ovoj vrsti ulaganja. Postoje dva načina za zaradu od kapitalnih ulaganja. Prva je njegova aprecijacija, prema kretanju tržiÅ”ta i računovodstvenim rezultatima tvrtke, vrijednost dionica može se povećati (ili smanjiti).

Drugi je put kroz zaradu (poput dividende), u kojoj se najmanje 25% neto dobiti isplati dioničarima tvrtke. 

Fondovi za nekretnine (FII)

varijabilni dohodak

U ovom slučaju, investitori zainteresirani za tržiÅ”te nekretnina okupljaju se kako bi zajedno ulagali. Općenito se novac uložen koristi za izgradnju ili stjecanje imovine koja se zatim dodjeljuje ili daje u zakup. Dobit od ovih operacija dijeli se naknadno među sudionicima, proporcionalno količini koju je svaki primijenio.

Što se tiče sredstava, "kriŔke" se nazivaju kvotama, a investitori nositelji kvota. Neki mogu ulaganja u FII zbuniti kao fiksni dohodak, jer je to redovita raspodjela mjesečnog dohotka i to može podsjetiti na funkcioniranje gore spomenutih državnih obveznica.

Međutim, fondovi za nekretnine su udjeli u kapitalu: njihove dionice osciliraju na burzi u skladu s tržiÅ”nim čimbenicima i nije moguće predvidjeti koliki će biti povrat, jer se ova vrsta ulaganja karakterizira. 

Razmjena fondova kojima se trguje (ETF)

varijabilni dohodak

ETF-ovi, poznati i kao indeksni fondovi, fondovi su koji repliciraju sastav financijskih indeksa, poput Ibovespe ili IBrX-a, njihovim se dionicama trguje i na burzi, poput dionica i dionica. Svrha ETF-a je ponuditi investitorima alternativu ulaganju u portfelje identične glavnim tržiŔnim referencama.

To je vrsta ulaganja koja nudi puno praktičnosti i to je najveća prednost aplikacije. ETF-ovi omogućuju investitoru da se kladi na nekoliko dionica odjednom, a da ne mora kupiti papir. Za one koji tek započinju i nemaju toliko znanja i iskustva dobar je pokazatelj da investiraju.

JoÅ” jedna prednost ETF-a je ta Å”to je administrativna naknada naplaćena fondu vrlo niska, općenito variraju između 0,05% i 0,69% godiÅ”nje

mogućnosti

Na početku ove teme spomenuto je da se ulaganja u kapital mogu kretati od jednostavnijih do sofisticiranijih. Kada je riječ o opcijama i izvedenicama općenito, govorimo o najsofisticiranijoj vrsti promjenjivog dohotka koja nudi vrlo visok rizik i, naravno, vrlo visok povrat (kad se dogodi da ima i prinos). 

Ali Å”to je opcija? Opcije predstavljaju pravo na kupnju ili prodaju dionice (ili drugog sredstva) određenog budućeg datuma po cijeni koja je već utvrđena. Opcije se klasificiraju kao derivativi jer se njihova cijena izvodi iz sredstva na koje se odnosi. 

Jedna se opcija može koristiti kao hegde, odnosno kao zaÅ”tita na budućem tržiÅ”tu. Zamislite da je netko kupio određenu dionicu od neke tvrtke i boji se toga citati u budućnosti. Moguće je izbjeći veće gubitke kupnjom dionica po cijeni koja izbjegava gubitak investitora.

Naravno, svrha nije uvijek zaÅ”tita portfelja, postoje i oni koji zamjenjuju opcije umjesto vas, u tim slučajevima cilj je učinkovito pobijediti s cijenama opcija, koje također s vremenom rastu i padaju. 

Razmjena

Ulaganje u devize uključuje programe koji se temelje na drugim valutama. Općenito, ovu vrstu proizvoda investitori koriste za diverzifikaciju portfelja jer pomažu u zaÅ”titi imovine od kolebanja u brazilskom gospodarstvu.

Postoji mnogo načina za to. Ulagač može sam kupiti valutu ili, na primjer, ulagati u devizne fondove koji održavaju najmanje 80% uloženog kapitala u imovini vezanoj uz valutu.

Također je moguće ulagati kupujući dolarske terminske pogodbe kojima se trguje na burzi, ti ugovori predstavljaju ugovore o kupnji i prodaji valute po zatvorenoj cijeni na budući datum. 

Investicijski fondovi

Puno je sredstava koja vam omogućuju ulaganje u promjenjivi dohodak. Najpoznatiji su dionički fondovi. To je portfelj koji se primjenjuje najmanje 67% kapitala fonda u dionicama kojima se trguje na tržiÅ”tu.

Ta se sredstva smatraju jednostavnim načinom ulaganja u promjenjivi dohodak jer je onaj tko je odgovoran za odlučivanje koje papire kupiti ili prodati profesionalni menadžer, zbog čega se u takvim fondovima naplaćuje administrativna naknada. 

Criptomoedas

Ova je kategorija ulaganja odnedavno na financijskom tržiÅ”tu. Kriptovalute su virtualne valute koje ne proizvode i ne kontroliraju srediÅ”nje banke, to su kodovi koji se mogu poniÅ”titi u vrijednostima. Najpoznatiji među njima je Bitcoin i u tu je imovinu moguće ulagati putem specijaliziranih brokera. Također možete kupiti Bitcoin u Brazilu i u drugim zemljama.

Kako ulagati u promjenjivi dohodak? 

Prije nego Ŕto započnete s ulaganjima, prvi je savjet proučiti tržiŔte, biti svjestan čimbenika koji dovode do njegove fluktuacije, razumjeti rad u cjelini.

To pomaže investitoru početniku da izgubi strah, čini ga ugodnijim za siguran početak. Nakon toga je sljedeći korak odabir pouzdanog brokera.

Mnogo je brokera koji, osim Å”to se konsolidiraju na tržiÅ”tu, imaju tim izvrsnih analitičara dionica i tržiÅ”ta u cjelini, a u poslovanju joÅ” uvijek naplaćuju osnovne naknade.

U Brazilu su neki primjeri pouzdanih brokera: XP ulaganje, Rico, ModalMais, Clear, Easynvest. Također možete provjeriti naÅ” popis brokeri i burze.

JoÅ” jedna vrlo važna točka prije početka investiranja jest napraviti API - analizu profila subjekta u koji se ulaže. Pomoću API-ja saznajete kakav je vaÅ” profil investitora, jeste li spremni riskirati s promjenjivim prihodom ili ste konzervativniji i viÅ”e se identificirate s fiksnim prihodom. 

Savjet: Na brokerskim platformama moguće je simulirati ulaganje, odabirući vrstu prihoda koji želite uložiti, proizvod i rok za koji želite da se primijeni iznos.

Dnevna trgovina X Swing Trade | Varijabilno oporezivanje dohotka

Postoje različiti načini poslovanja na tržiÅ”tu s promjenjivim dohotkom. Ulagač može odabrati da svoja ulaganja razmiÅ”lja kratkoročno ili dugoročno. 

Dnevna trgovina naziv je za strategije kupnje i prodaje dionica u vrlo kratkom vremenskom razdoblju - najviŔe 24 sata. Svrha rada na ovaj način je iskoristiti fluktuacije tijekom dana kako biste zaradili.

 U slučaju Swing Trade, pozicija kupnje proizvoda s promjenjivim dohotkom zadržava se viÅ”e od jednog dana u portfelju, obično oni koji ulažu u te operacije razmiÅ”ljaju o srednjem i dugoročnom zarađivanju.

Porez na dohodak od dnevne trgovine ima veću učestalost, o čemu će biti riječi u nastavku. 

Oporezivanje varijabilnog dohotka

Za prijavu poreza na dohodak odgovoran je investitor koji plaća putem DARF-a.

Ulagač traži od svog brokera izjavu o dobiti da bi dao izjavu. Plaćanje stope ovisit će o vaÅ”em učinku. Ako postoji dobit do 20 tisuća R $, oslobođeni ste, nakon toga će IR zaračunati 15% dobiti.

 

U nastavku saznajte viÅ”e o oporezivanju: 

ULAGANJE

Dionice (kapitalni dobitak iznad trgovine R $ 20,000 XNUMX / dan

Investicioni fondovi

Dionički fondovi

POREZNA STOPA

15% na dobit / 20% na dnevnu trgovinu

Od 22% do 15% (regresivna tablica)

15% na dobit

Zaključak

Varijabilni prihod može donijeti značajan dobitak vaÅ”em kapitalu sve dok cijenite znanje tržiÅ”ta, ulažete u dobru imovinu i razmiÅ”ljate u srednjem i dugom roku. Važno je biti koncentriran i znati Å”to želite na tržiÅ”tu, to će vas udaljiti od Å”pekulacija i neutemeljenih oklada. 

Kroz znanje je moguće ići dalje, pogotovo jer ćete imati temelje i puno će lakÅ”e biti odbaciti svoj strah po strani, pogotovo ako ste početnik na tom polju. Važno je poznavati sebe i znati svoje granice. 

Burza može ponuditi mnoge prednosti i kapitalnu dobit onima koji ulaze sa znanjem i racionalnoŔću. Kada ulažete u promjenjivi dohodak, važno je biti realan i preuzeti odgovornosti poduzeća i donoÅ”enja odluka. 

Pratite kriptoekonomiju na druŔtvenim mrežama!